Riesgo por operación
El riesgo por operación es cuánto de la cuenta aceptas perder si se activa un solo stop. Es la decisión que determina si una mala racha es un contratiempo o el fin de la cuenta. Hacer este cálculo ahora: calculadora de tamaño de posición
Referencias prácticas
Entre 0,5% y 2% del capital por operación es el rango que usan quienes sobreviven. Dónde te sitúas depende de cuántas posiciones simultáneas mantienes: tres posiciones correlacionadas al 2% cada una no son tres riesgos del 2%, son un riesgo del 6% disfrazado.
El cálculo que importa es la racha de pérdidas. Con 1% por operación, diez pérdidas seguidas cuestan cerca del 9,6% de la cuenta: recuperable. Con 5% cuestan 40% y exigen 67% de ganancia solo para volver al punto de partida.
En cuenta de mesa proprietaria
El límite diario impone un techo que el porcentaje por sí solo no ve: con límite del 5% diario y tres operaciones posibles por sesión, arriesgar 2% en cada una permite reventar el día en tres stops. El riesgo por operación debe caber en el límite diario con holgura, y no al revés.
La calculadora de tamaño de posición de TCC parte del riesgo en dinero, la distancia del stop y el valor del punto, y devuelve el lote, con el consumo del límite diario al lado.